原标题：金融改革的新起点（经济时评）

　　银行是经营货币和信用的企业，即以存款人的钱生钱。在融通资金、提高经济运行效率的同时，也存在两个方面的不足。一个是流动性问题。银行的钱贷出去了，存款人要取怎么办？这个问题已经解决了，就是发明了中央银行制度。中央银行是“银行的银行”，能够创造和提供流动性。但是还有另外一个问题，就是存款人特别是众多的小额存款人对银行的信心问题。

　　大额存款人经常跟银行打交道，对银行经营情况有足够的专业知识和风险识别能力。与大额存款人不同，众多的小额存款人由于种种情况，一般难以知道银行经营的具体情况，因此，只要银行有风吹草动，其本能反应就是立即把钱从银行取出来。大家都这样做的结果，就是排队“挤兑”，没有问题的银行也会出问题。而且，由于一家银行的挤兑和倒闭，会导致恐慌情绪在金融机构之间传染，形成连锁反应，对整个金融体系造成严重威胁。在存款保险制度建立以前，国内国外概莫如此。

　　存款保险的“精妙之处”，就是通过立法的形式，宣布对众多的一般存款人的存款提供明确的全额保障。有赖于这个制度设计，很多国家挤兑和风险传染现象迅速消失了，从而在维系银行市场化运营和竞争的同时，为银行特别是中小银行的正常经营创造了稳定的环境。国际存款保险协会在总结各国的经验后专门提出，存款保险只要能够覆盖90%以上的存款人，不管覆盖资金的多与少，就能有效保障银行体系的稳定。因此，存款保险解决的主要是众多的小额存款人对银行的信心问题，做的是“加法”，是在中央银行、审慎监管的基础上，对现有金融安全网做了进一步的完善和加强。

　　金融业本身就是管理风险的行业，风险本身其实并不可怕。关键是要有相应的制度设计，来进行有效的疏导和管理。就像人体身上每天都会产生病毒，借助正常的新陈代谢系统，这些病毒会有序释放，不会造成疾病或对人体严重的威胁。早期的存款保险为仅有赔付功能的“付款箱”，后来却发现存款保险最重要的功能，其实是对风险的早发现、早纠正，促使风险少发生和及时处置。设计良好的存款保险制度，其在金融体系中的功能大致类似于人体中的新陈代谢系统。

　　一是存款保险实行基于风险的差别费率，对风险较高的银行收取较高的存款保险费率，反之，收取较低的费率。通过这种市场化的经济手段，可以加强对银行盲目扩张和冒险经营的约束，促使银行稳健经营。二是对风险的早发现、早纠正。由于银行真要出问题，首先是存款保险基金需要赔付，作为最大的利益相关方，它具有内在的动力主动加强对金融风险的识别和预警，及时采取措施，防止银行“吃了股本吃存款”。三是存款保险基金作为市场化的处置平台，可以灵活运用专业化的手段处置风险，例如收购、出一部分资金让好的银行承接等，在快速处置、最大化减少处置成本的同时，尽量使银行存款、贷款等正常业务都不受影响，在保障银行稳健运行的同时，充分地?；ち舜婵钊说睦?。

　　国际金融?；耘?、美银行体系都造成了重大冲击。欧洲主要依赖公共资源处置银行风险，处置成本高昂，既损害了纳税人和投资人的利益，也在宏观层面造成了困难，扩大了欧洲国家的债务风险。美国则依赖其功能比较广泛的存款保险制度，及时化解了相当部分不同规模银行的风险，迅速有效地遏制了风险在金融体系的蔓延，基本维持了美国金融体系稳定。

　　对我国现阶段的经济发展来说，建立存款保险制度有着更为现实的意义。现在企业特别是小企业经常反映融资难、融资贵。在政策上各方面也确实想了不少办法，作了很大的努力。但从根本计，还是要发挥市场机制的配置作用，需要解决银行的供给和充分竞争的问题。现在的问题是，一方面喊贷款难、贷款贵，另一方面很多有热情、有实力办银行的百般努力而不得入。现在社会对放松管制、发展社区银行、小银行的呼声很高，为什么不能大幅度地放宽准入？根子上还是担心存款人的?；ぃ约坝氪讼喙氐慕鹑谖榷ê蜕缁嵛榷ㄎ侍?。如果存款安全和风险及时校正的机制解决了，这方面就可以迈出较大的步伐。

　　从各国的经验看，存款保险也是小银行、社区银行发展的重要前提和条件。存款保险客观上增强了小银行的信用，可以为中小银行创造一个与大银行公平竞争的环境，从而促进形成一个有效竞争、优胜劣汰、可持续发展的小金融体系，丰富基层金融服务和供给。

　　存款保险在我国起步虽不算早，决策层却早有洞察，在多年潜心研究和比较分析，特别是有机会充分借鉴了国际金融?；姓戳椒矫娴木榻萄抵螅喽杂谝恍┱诜此己椭亟ǖ墓遥谇魇坪屠砟钌衔颐怯锌赡芎蠓⒍戎?。下好这步“先手棋”，金融改革和发展将迎来生动的局面。

　?。ㄗ髡呶泄嗣褚薪鹑谖榷ň指本殖ぃ?nbsp;

　　《 人民日报 》（ 2014年12月01日 10 版）